Gli Emirati escono dalla lista grigia, Monaco vi entra: che cosa cambia nella reputazione delle giurisdizioni

Due notizie da leggere insieme, perché cambiano la mappa familiare dei paradisi discreti.

Gli Emirati

Gli Emirati sono usciti dalla cosiddetta lista grigia del gruppo d'azione finanziaria contro il riciclaggio di denaro. Le riforme l'hanno preceduta: un registro centralizzato dei titolari effettivi e un maggiore scambio di dati tra banche e autorità di vigilanza. Il risultato è una reputazione da centro finanziario tra i più trasparenti, anziché lo status di giurisdizione sotto monitoraggio.

Monaco

Nel giugno 2025 la Commissione europea ha inserito il principato nel proprio elenco delle giurisdizioni ad alto rischio di riciclaggio di denaro e finanziamento del terrorismo. I motivi erano la scarsa trasparenza delle operazioni finanziarie e lacune nella regolamentazione.

Che cosa significa in pratica

Elenchi di questo tipo non sono astratti. Determinano con quanta attenzione una banca verifica un pagamento legato a una giurisdizione e quanto tempo richiede l'apertura di un conto. Uscire dalla lista grigia significa che le transazioni dagli Emirati superano i controlli internazionali di compliance più facilmente di prima.

Per il proprietario di un immobile negli Emirati ciò si traduce in cose noiose ma importanti: il trasferimento di fondi all'estero, il rimpatrio dei redditi da locazione, la vendita di un immobile a un non residente.

Una precisazione da fare

Un miglioramento della posizione di una giurisdizione non significa controlli più leggeri per il singolo cliente. È il contrario: le riforme che hanno fatto uscire il Paese dalla lista sono state proprio un inasprimento delle procedure interne. Un registro centralizzato dei titolari effettivi significa che la struttura proprietaria è nota all'autorità di vigilanza.

Contare oggi sull'opacità come vantaggio degli Emirati è sbagliato. Il vantaggio è un altro: prevedibilità e rapidità delle procedure per l'attività lecita.